Mikrofinanzierung

Mikrofinanzierung umfasst Finanzdienstleistungen für Einzelpersonen und kleine Unternehmen (KMU), die keinen Zugang zu herkömmlichen Bankdienstleistungen und damit verbundenen Angeboten haben.

Mikrofinanzierung umfasst unter anderem Mikrokredite , die Vergabe von Kleinkrediten an arme Kunden; Spar- und Girokonten ; Mikroversicherungen ; und Zahlungssysteme . ^{[ 1 ] [ 2 ]}

Zu den Mikrofinanzprodukten und -dienstleistungen im Bereich Mikrofinanzinstitute gehören:

1. Ersparnisse
2. Mikrokredit
3. Mikroversicherung
4. Mikroleasing und
5. Geldtransfer/Überweisung.

Mikrofinanzdienstleistungen zielen darauf ab, bisher ausgeschlossene Kundengruppen zu erreichen, in der Regel einkommensschwache Bevölkerungsgruppen, die möglicherweise sozial marginalisiert oder geografisch isoliert leben, und ihnen zu einem selbstbestimmten Leben zu verhelfen. ^{[ 2 ] [ 3 ]} Ursprünglich war Mikrofinanzierung eng definiert: die Vergabe von Mikrokrediten an Kleinunternehmer und kleine (informelle) Unternehmen ohne Zugang zu Krediten . ^{[ 4 ]} Die beiden wichtigsten Mechanismen zur Bereitstellung von Finanzdienstleistungen für diese Kundengruppe waren:

1. Beziehungsorientiertes Banking für Einzelunternehmer und kleine Unternehmen; und
2. Das gruppenbasierte Modell sieht vor, dass sich mehrere Unternehmer zusammenschließen, um gemeinsam Kredite und andere Dienstleistungen zu beantragen. Im Laufe der Zeit hat sich die Mikrofinanzierung zu einer umfassenderen Bewegung entwickelt , deren Ziel es ist, „eine Welt zu schaffen, in der alle Menschen, insbesondere einkommensschwache Bevölkerungsschichten und sozial marginalisierte Personen und Haushalte, Zugang zu einer breiten Palette erschwinglicher, qualitativ hochwertiger Finanzprodukte und -dienstleistungen haben, darunter nicht nur Kredite, sondern auch Spar-, Versicherungs-, Zahlungs- und Geldtransferprodukte .“ ^{[ 3 ]}

Befürworter von Mikrofinanzierung argumentieren häufig, dass ein solcher Zugang benachteiligten Bevölkerungsgruppen , darunter auch Teilnehmern der Microcredit Summit Campaign , helfen wird, der Armut zu entkommen . Für viele ist Mikrofinanzierung ein Mittel zur Förderung von Wirtschaftsentwicklung , Beschäftigung und Wachstum durch die Unterstützung von Kleinstunternehmern und kleinen Unternehmen; für andere bietet sie Benachteiligten und weniger Privilegierten die Möglichkeit, ihre Finanzen besser zu verwalten und wirtschaftliche Chancen zu nutzen, während sie gleichzeitig die Risiken managen. Kritiker weisen oft auf die Nachteile von Mikrofinanzierung hin, die zu Verschuldung führen können. Zahlreiche Studien haben versucht, ihre Auswirkungen zu bewerten. ^{[ 5 ]}

Neue Forschungsergebnisse im Bereich der Mikrofinanzierung fordern ein besseres Verständnis des Mikrofinanz-Ökosystems, damit Mikrofinanzinstitutionen und andere Akteure nachhaltige Strategien entwickeln können, die durch eine verbesserte Dienstleistungserbringung für einkommensschwache Bevölkerungsgruppen zu sozialen Vorteilen beitragen. ^{[ 6 ] [ 7 ]}

In den vergangenen Jahrhunderten haben praktische Visionäre – von den Franziskanermönchen , die im 15. Jahrhundert die gemeinschaftsorientierten Pfandhäuser gründeten, über die Begründer der europäischen Kreditgenossenschaftsbewegung im 19. Jahrhundert (wie Friedrich Wilhelm Raiffeisen ) bis hin zu den Begründern der Mikrofinanzbewegung in den 1970er Jahren (wie Muhammad Yunus und Al Whittaker ) – Praktiken erprobt und Institutionen aufgebaut, die darauf abzielen, die Möglichkeiten und Risikomanagementinstrumente, die Finanzdienstleistungen bieten können, direkt zu den Armen zu bringen. ^{[ 8 ]}

Die Ursprünge der Mikrofinanzierung lassen sich bis in die 1720er Jahre in Irland zurückverfolgen, wo unter der Leitung des Schriftstellers, Philosophen und Satirikers Jonathan Swift (1667–1745) die Irish Loan Funds gegründet wurden . Swift, der viel über die Armut im damals britischen Irland schrieb, gilt als Begründer des Kreditfondssystems. Er richtete einen kleinen Fonds mit einem Kapital von 500 Pfund ein, der armen, aber kreditwürdigen Menschen zur Verfügung stand, deren Projekte zwar hohe Renditen versprachen, denen aber Sicherheiten fehlten. Die Kleinkredite wurden an „fleißige, aber arme Handwerker“ zur Existenzsicherung vergeben: Das Startkapital sollte sich vermehren. ^{[ 9 ]}

Diese Praxis tauchte später ab Mitte des 19. Jahrhunderts auch in anderen Teilen Europas auf, als der Theoretiker Lysander Spooner über die Vorteile von Kleinkrediten für Unternehmer und Landwirte als Mittel zur Armutsbekämpfung schrieb. ^{[ 10 ]} Unabhängig von Spooner gründete Friedrich Wilhelm Raiffeisen die ersten Genossenschaftsbanken zur Unterstützung von Landwirten im ländlichen Deutschland . ^{[ 11 ]}

Der moderne Gebrauch des Begriffs „Mikrofinanzierung“ hat seine Wurzeln in den 1970er Jahren, als die Grameen Bank of Bangladesh , gegründet vom Mikrofinanzpionier Muhammad Yunus, die moderne Mikrofinanzbranche begründete und prägte. Yunus institutionalisierte den Mikrofinanzierungsansatz 1976 mit der Gründung der Grameen Bank in Bangladesch. ^{[ 12 ]} Ein weiterer Pionier auf diesem Gebiet ist der pakistanische Sozialwissenschaftler Akhtar Hameed Khan .

Da die Menschen in Entwicklungsländern für ihren Lebensunterhalt immer noch größtenteils auf Subsistenzlandwirtschaft oder den Handel mit Grundnahrungsmitteln angewiesen sind, wurden erhebliche Ressourcen in die Unterstützung der kleinbäuerlichen Landwirtschaft in Entwicklungsländern investiert. ^{[ 13 ]}

In Entwicklungsländern , insbesondere in ländlichen Gebieten, werden viele Aktivitäten, die in der entwickelten Welt als Finanzdienstleistungen gelten, nicht monetarisiert : Das heißt, Geld wird nicht für ihre Durchführung verwendet. Dies ist häufig der Fall, wenn Menschen zwar auf Dienstleistungen angewiesen sind, die mit Geld finanziert werden können, aber nicht über die dafür notwendigen Mittel verfügen. Dadurch sind sie gezwungen, auf andere Wege der Geldbeschaffung zurückzugreifen. In ihrem Buch „ Die Armen und ihr Geld“ führen Stuart Rutherford und Sukhwinder Arora verschiedene Arten von Bedürfnissen an: ^{[ 14 ]}

• Bedürfnisse im Lebenszyklus : wie Hochzeiten, Beerdigungen, Geburten, Ausbildung, Hausbau, Feiertage, Feste, Verwitwung und Alter
• Persönliche Notfälle : wie Krankheit, Verletzung, Arbeitslosigkeit, Diebstahl, Belästigung oder Tod
• Katastrophen : wie Waldbrände, Überschwemmungen, Zyklonen und von Menschen verursachte Ereignisse wie Krieg oder die Zerstörung von Wohnhäusern
• Investitionsmöglichkeiten : Erweiterung eines Unternehmens, Kauf von Grundstücken oder Ausrüstung, Verbesserung von Wohnraum, Sicherung eines Arbeitsplatzes usw.

Menschen finden kreative und oft gemeinschaftliche Wege, diese Bedürfnisse zu befriedigen, vor allem durch die Schaffung und den Austausch verschiedener Formen von nicht-monetären Werten. Gängige Bargeldersatzstoffe variieren von Land zu Land, umfassen aber typischerweise Vieh, Getreide, Schmuck und Edelmetalle. Wie Marguerite S. Robinson in seinem Buch „ The Micro Finance Revolution: Sustainable Finance for the Poor“ beschreibt , zeigten die 1980er Jahre, dass „Mikrofinanzierung eine breite und profitable Reichweite erzielen kann“, und in den 1990er Jahren begann sich Mikrofinanzierung zu einer Branche zu entwickeln. ^{[ 15 ]} In den 2000er Jahren bestand das Ziel der Mikrofinanzbranche darin, die ungedeckte Nachfrage in einem viel größeren Umfang zu befriedigen und einen Beitrag zur Armutsbekämpfung zu leisten. Obwohl in den letzten Jahrzehnten große Fortschritte beim Aufbau eines tragfähigen, kommerziellen Mikrofinanzsektors erzielt wurden, bestehen weiterhin einige Probleme, die gelöst werden müssen, bevor die Branche die massive weltweite Nachfrage befriedigen kann. Zu den Hindernissen oder Herausforderungen beim Aufbau einer soliden kommerziellen Mikrofinanzbranche gehören:

• Unangemessene Geberzuschüsse
• Mangelhafte Regulierung und Aufsicht über einlagennehmende Mikrofinanzinstitute (MFIs)
• Nur wenige Mikrofinanzinstitute erfüllen die Bedürfnisse in den Bereichen Sparen, Geldtransfer oder Versicherung.
• Begrenzte Managementkapazität in Mikrofinanzinstitutionen
• Institutionelle Ineffizienzen
• Notwendigkeit einer stärkeren Verbreitung und Anwendung von Mikrofinanzierungsmethoden im ländlichen Raum und in der Landwirtschaft
• Fehlende Sicherheiten der Mitglieder zur Besicherung eines Kredits

Mikrofinanzierung ist das geeignete Instrument zur Verringerung der Einkommensungleichheit, da sie es Bürgern aus niedrigeren sozioökonomischen Schichten ermöglicht, am Wirtschaftsleben teilzunehmen. Darüber hinaus hat sich gezeigt, dass ihre Anwendung zu einem rückläufigen Trend bei der Einkommensungleichheit führt. ^{[ 16 ]}

Rutherford argumentiert, dass das grundlegende Problem armer Menschen im Umgang mit Geld darin besteht, einen „nützlich großen“ Geldbetrag anzusparen. Der Bau eines neuen Hauses kann das jahrelange Sparen und Aufbewahren verschiedener Baumaterialien erfordern, bis genügend Geld für den Baubeginn vorhanden ist. Die Schulbildung von Kindern kann durch den Kauf und die Aufzucht von Hühnern finanziert werden, deren Verkauf je nach Bedarf für Ausgaben, Uniformen, Bestechungsgelder usw. erfolgt. Da der gesamte Wert angesammelt wird, bevor er benötigt wird, wird diese Strategie des Geldmanagements als „Sparen“ bezeichnet. ^{[ 17 ]}

Oftmals fehlt Menschen das Geld, wenn sie einen Bedarf haben, und sie nehmen daher Kredite auf. Eine arme Familie leiht sich beispielsweise Geld von Verwandten, um Land zu kaufen, von einem Geldverleiher, um Reis zu erwerben, oder von einem Mikrofinanzinstitut, um eine Nähmaschine zu kaufen. Da diese Kredite nach Anfall der Kosten durch Ersparnisse zurückgezahlt werden müssen, nennt Rutherford dies „Ansparen“. Rutherford argumentiert, dass Mikrokredite nur die Hälfte des Problems lösen, und zwar die weniger wichtige: Arme Menschen leihen sich Geld, um zu sparen und Vermögen aufzubauen. Mikrofinanzierung ist jedoch keine Wunderlösung, um Menschen aus der Armut zu befreien; sie ist lediglich ein Instrument, mit dem Arme ihre Chancen auf ein Leben ohne Armut verbessern können. ^{[ 18 ]}

Der Großteil des Finanzbedarfs wird durch eine Kombination aus Sparen und Krediten gedeckt. Eine wegweisende Wirkungsanalyse der Grameen Bank und zweier weiterer großer Mikrofinanzinstitute in Bangladesch ergab, dass für jeden Dollar, den sie an Kunden zur Finanzierung ländlicher, nichtlandwirtschaftlicher Kleinstunternehmen verliehen , etwa 2,50 Dollar aus anderen Quellen stammten, hauptsächlich aus den Ersparnissen ihrer Kunden. ^{[ 19 ]} Dies entspricht den Erfahrungen im Westen, wo Familienunternehmen, insbesondere in der Gründungsphase, überwiegend aus Ersparnissen finanziert werden.

Neuere Studien haben zudem gezeigt, dass informelle Sparmethoden unsicher sind. So kamen beispielsweise Wright und Mutesasira in einer Studie in Uganda zu dem Schluss, dass „diejenigen, die keine andere Wahl haben, als im informellen Sektor zu sparen, fast zwangsläufig einen Teil ihres Geldes verlieren – wahrscheinlich etwa ein Viertel dessen, was sie dort sparen“. ^{[ 20 ]}

Die Arbeiten von Rutherford, Wright und anderen haben Praktiker dazu veranlasst, einen zentralen Aspekt des Mikrokredit-Paradigmas zu überdenken: die Annahme, dass arme Menschen durch Kredite, den Aufbau von Kleinstunternehmen und die Steigerung ihres Einkommens der Armut entkommen. Das neue Paradigma legt mehr Wert auf die Bemühungen armer Menschen, ihre vielfältigen Risiken zu verringern, indem sie mehr von ihrem Verdienst behalten und Vermögen aufbauen.

Das Mikrofinanzprojekt „Sparen“ wird exemplarisch in den Slums der südostindischen Stadt Vijayawada veranschaulicht. Dieses Projekt funktioniert wie ein inoffizielles Banksystem: Jyothi, eine „Einlagensammlerin“, sammelt Geld von Slumbewohnern, hauptsächlich Frauen, damit diese sparen können. Jyothi geht durch die Stadt und sammelt 220 Tage lang täglich 5 Rupien von den Slumbewohnern ein. Allerdings nicht immer 220 Tage am Stück, da die Frauen nicht immer über genügend Geld zum Sparen verfügen. Am Ende des Prozesses haben sie insgesamt 1000 Rupien angespart. Dieses Mikrofinanz-Sparprogramm hat jedoch einige Probleme. Eines davon ist, dass die Kunden während des Sparens einen Teil ihrer Ersparnisse verlieren. Jyothi behält Zinsen von jedem Kunden ein – etwa 20 von 220 Zahlungen, also 100 von 1100 Rupien oder 9 %. Wenn diese Slumbewohner jemanden finden, dem sie vertrauen, sind sie bereit, bis zu 30 % ihres Vermögens an jemanden zu zahlen, der ihre Ersparnisse sicher entgegennimmt und verwahrt. Es besteht jedoch das Risiko, ihre Ersparnisse unlizenzierten, informellen und umherziehenden Sammlern anzuvertrauen. Die Slumbewohner nehmen dieses Risiko jedoch in Kauf, da sie weder zu Hause sparen noch aufgrund von Analphabetismus die Banken des Landes nutzen können. Dieses Mikrofinanzprojekt bietet auch viele Vorteile, wie die Stärkung der Position von Frauen und die Möglichkeit für Eltern, Geld für die Ausbildung ihrer Kinder anzusparen. Dieses konkrete Mikrofinanzprojekt verdeutlicht die Vorteile und Grenzen des Sparens. ^{[ 17 ]}

Das Mikrofinanzprojekt „Durchsparen“ wird in Nairobi, Kenia, vorgestellt und umfasst eine Initiative rotierender Spar- und Kreditvereinigungen (ROSCAs). Dies ist ein Beispiel im kleinen Rahmen. Rutherford (2009) beschreibt jedoch eine Frau, die er in Nairobi kennenlernte und deren ROSCA untersuchte. Täglich sparten 15 Frauen jeweils 100 Schilling, sodass sich eine Summe von 1.500 Schilling ansammelte. Jeden Tag erhielt eine der 15 Frauen diese Summe. Dies wiederholte sich 15 Tage lang, dann erhielt eine andere Frau aus derselben Gruppe die Summe. Nach Ablauf der 15 Tage begann ein neuer Zyklus. Diese ROSCA-Initiative unterscheidet sich vom oben genannten Beispiel des „Ansparens“, da bei ROSCAs keine Zinsen anfallen und jede Teilnehmerin ihren eingezahlten Betrag zurückerhält. Diese Initiative benötigt Vertrauen und soziale Netzwerke, um zu funktionieren. Daher bestehen diese ROSCAs oft aus Menschen, die sich kennen und auf Gegenseitigkeit beruhen. Das ROSCA-Programm ermöglicht es marginalisierten Gruppen, einen Pauschalbetrag auf einmal zu erhalten, um damit bestimmte Bedürfnisse zu bezahlen oder dafür zu sparen.

Es gibt mehrere zentrale Debatten an den Grenzen der Mikrofinanzierung.

Vor der Festlegung von Kreditkonditionen sollten folgende Kosten berücksichtigt werden: 1) Verwaltungskosten der Bank (Mikrofinanzinstitution) und 2) Transaktionskosten des Kunden. Kunden haben unter anderem Kosten für die Fahrt zur Bankfiliale, die Beschaffung der erforderlichen Unterlagen für den Kreditantrag und den Zeitverlust bei der Kommunikation mit dem Mikrofinanzinstitut („ Opportunitätskosten “). Daher umfassen die Kreditkosten aus Kundensicht nicht nur die zu zahlenden Zinsen und Gebühren, sondern auch alle weiteren anfallenden Transaktionskosten.

Eine der größten Herausforderungen im Mikrofinanzsektor ist die Bereitstellung von Kleinkrediten zu erschwinglichen Konditionen. Der weltweite durchschnittliche Zinssatz wird auf 37 % geschätzt, in einigen Märkten erreicht er sogar bis zu 70 %. ^{[ 21 ]} Der Grund für die hohen Zinsen liegt nicht primär in den Kapitalkosten. Lokale Mikrofinanzorganisationen, die zinslose Kredite von der Online-Mikrokreditplattform Kiva erhalten , berechnen durchschnittliche Zinsen und Gebühren von 35,21 %. ^{[ 22 ]} Vielmehr ist der Hauptgrund für die hohen Kosten von Mikrokrediten der hohe Transaktionsaufwand traditioneller Mikrofinanzinstitute im Verhältnis zur Kredithöhe. ^{[ 23 ]}

Mikrofinanzexperten argumentieren seit Langem, dass solch hohe Zinssätze schlichtweg unvermeidbar seien, da die Kosten für die Kreditvergabe nicht unter ein bestimmtes Niveau gesenkt werden könnten, ohne die Deckung von Kosten wie Büros und Gehältern zu beeinträchtigen. Beispielsweise ist in Subsahara-Afrika das Kreditrisiko für Mikrofinanzinstitute sehr hoch, da die Kunden Jahre benötigen, um ihren Lebensunterhalt zu verbessern, und in dieser Zeit mit zahlreichen Herausforderungen konfrontiert sind. Finanzinstitute verfügen oft nicht einmal über ein System zur Identitätsprüfung. Zudem sind sie nicht in der Lage, neue Produkte zu entwickeln und ihr Geschäft auszuweiten, um das Risiko zu reduzieren. ^{[ 24 ]} Die Folge ist, dass der traditionelle Ansatz der Mikrofinanzierung nur begrenzte Fortschritte bei der Lösung des Problems erzielt hat, das er angeblich angehen soll: dass die ärmsten Menschen der Welt die weltweit höchsten Kosten für Wachstumskapital für Kleinunternehmen tragen. Die hohen Kosten traditioneller Mikrofinanzkredite schränken deren Wirksamkeit als Instrument der Armutsbekämpfung ein. Die Vergabe von Krediten mit Zins- und Gebührensätzen von 37 % bedeutet, dass Kreditnehmer, die keine Rendite von mindestens 37 % erzielen können, durch die Annahme der Kredite am Ende sogar ärmer dastehen.

Laut einer kürzlich vom Center for Financial Inclusion veröffentlichten Umfrage unter Mikrofinanzkreditnehmern in Ghana gaben mehr als ein Drittel der Befragten an, Schwierigkeiten bei der Rückzahlung ihrer Kredite zu haben. Einige griffen zu Maßnahmen wie der Reduzierung ihrer Nahrungsaufnahme oder der Abmeldung ihrer Kinder von der Schule, um Mikrofinanzschulden zu begleichen, die sich als nicht ausreichend rentabel erwiesen hatten. ^{[ 25 ]}

In den letzten Jahren hat sich der Fokus der Mikrofinanzbranche von der Erhöhung des verfügbaren Kreditvolumens hin zur Herausforderung verlagert, Mikrokredite erschwinglicher zu gestalten. Der Mikrofinanzanalyst David Roodman argumentiert, dass die durchschnittlichen Zins- und Gebührensätze von Mikrofinanzinstitutionen in reifen Märkten tendenziell sinken. ^{[ 26 ] [ 27 ]} Dennoch liegen die globalen Durchschnittszinssätze für Mikrokredite weiterhin deutlich über 30 %.

Die Lösung für die Bereitstellung von Mikrofinanzdienstleistungen zu erschwinglichen Kosten könnte darin liegen, eine der grundlegenden Annahmen der Mikrofinanzierung zu überdenken: dass Mikrofinanzkreditnehmer eine intensive Betreuung und Interaktion mit Kreditsachbearbeitern benötigen, um von ihren Krediten zu profitieren und diese zurückzuzahlen. Der P2P-Mikrokreditdienst Zidisha basiert auf dieser Prämisse und ermöglicht die direkte Interaktion zwischen einzelnen Kreditgebern und Kreditnehmern über eine Online-Plattform anstelle von physischen Filialen. Zidisha konnte die Kosten für Mikrokredite, einschließlich der an die Kreditgeber gezahlten Zinsen, auf unter 10 % senken. Es bleibt jedoch abzuwarten, ob solche radikalen Alternativmodelle die notwendige Größenordnung erreichen können, um mit traditionellen Mikrofinanzprogrammen konkurrieren zu können. ^{[ 28 ]}

Der Aufstieg von mobilen Zahlungsdiensten und digitalen Finanzdienstleistungen hat die Reichweite von Mikrofinanzierungen in Schwellenländern deutlich erweitert. Laut der Global Findex Database 2025 der Weltbank besitzen mittlerweile 58,2 % der Erwachsenen in Subsahara-Afrika ein Konto bei einer Bank, einem Anbieter mobiler Zahlungsdienste oder einem ähnlichen Finanzinstitut – ein Anstieg gegenüber 49,3 % im Jahr 2021 und mehr als eine Verdopplung gegenüber den 23,3 % im Jahr 2011. Mobile Zahlungsdienste tragen maßgeblich zu diesem Wachstum bei. ^{[ 29 ]}

Laut der Studie „Financial Access Survey 2025“ des Internationalen Währungsfonds (IWF) stiegen die digitalen Transaktionen in Schwellen- und Entwicklungsländern von 55 pro Erwachsenem im Jahr 2017 auf 251 pro Erwachsenem im Jahr 2024. Subsahara-Afrika verzeichnete dabei das stärkste Wachstum bei der Nutzung von mobilen Zahlungsdiensten. ^{[ 30 ]} In Subsahara-Afrika stieg der Anteil der Fintech-Kredite an Kleinst- und Kleinunternehmen an der gesamten Fintech-Finanzierung zwischen 2020 und 2023 von 13 % auf 88 %, wie der IWF unter Berufung auf Daten von CGAP mitteilte . ^{[ 31 ]} KI-gestützte Kreditwürdigkeitsprüfungen haben den Zugang zu Mikrofinanzierungen für bisher banklose Bevölkerungsgruppen weiter verbessert. In Äthiopien erhielten laut dem OECD -Bericht „Africa Capital Markets Report 2025“ mehr als 380.000 Kleinst- und Kleinunternehmen 150 Millionen US-Dollar über unbesicherte, KI-gestützte Kreditfazilitäten. ^{[ 32 ]}

Praktiker und Geldgeber aus dem gemeinnützigen Bereich der Mikrofinanzierung plädieren häufig dafür, Mikrokredite auf Darlehen für produktive Zwecke zu beschränken – etwa zur Gründung oder Erweiterung eines Kleinstunternehmens . Vertreter des Privatsektors entgegnen, dass eine solche Beschränkung aufgrund der Fungibilität von Geld nicht durchsetzbar sei und es ohnehin nicht Sache der Reichen sein sollte, darüber zu bestimmen, wie Arme ihr Geld verwenden.

Seit Langem wird die Frage diskutiert, wie stark der Zielkonflikt zwischen Reichweite (der Fähigkeit einer Mikrofinanzinstitution, ärmere und abgelegenere Bevölkerungsgruppen zu erreichen) und Nachhaltigkeit (ihrer Fähigkeit, die Betriebskosten – und gegebenenfalls auch die Kosten für die Betreuung neuer Kunden – aus ihren Betriebseinnahmen zu decken) ausfällt. Obwohl allgemein Einigkeit darüber herrscht, dass Mikrofinanzakteure diese Ziele bis zu einem gewissen Grad in Einklang bringen sollten, gibt es eine Vielzahl von Strategien, die von der minimalistischen Gewinnorientierung der BancoSol in Bolivien bis zur stark integrierten gemeinnützigen Ausrichtung von BRAC in Bangladesch reichen. Dies gilt nicht nur für einzelne Institutionen, sondern auch für Regierungen, die nationale Mikrofinanzsysteme entwickeln. BRAC wurde 2015 und 2016 vom in Genf ansässigen NGO Advisor als weltweit führende Nichtregierungsorganisation (NGO) eingestuft. ^{[ 33 ] [ 34 ]}

Mikrofinanzierung bietet Frauen weltweit finanzielle und nichtfinanzielle Dienstleistungen, insbesondere in ländlichen Gebieten, die keinen Zugang zu traditionellem Bankwesen und anderer grundlegender Finanzinfrastruktur haben. Sie schafft Möglichkeiten für Frauen, mit ihren eigenen Fähigkeiten und Talenten ein eigenes Unternehmen zu gründen und aufzubauen. ^{[ 35 ]}

Durch den Einsatz von Ersparnissen, Krediten und Mikroversicherungen unterstützt Mikrofinanzierung Familien dabei, einkommensschaffende Aktivitäten zu entwickeln und Risiken besser zu bewältigen. Frauen profitieren besonders von Mikrofinanzierung, da viele Mikrofinanzinstitute (MFIs) sich gezielt an weibliche Kundinnen richten. ^{[ 36 ] [ 37 ]} Die meisten Mikrofinanzinstitute (MFIs) kooperieren mit anderen Organisationen wie Water.org und Habitat for Humanity ^{[ 38 ]} , um ihren Kundinnen zusätzliche Dienstleistungen anzubieten. ^{[ 39 ] [ 40 ]}

Im Mikrofinanzsektor herrscht weitgehend Einigkeit darüber, dass Frauen im Mittelpunkt der Kreditvergabe stehen sollten. Studien belegen, dass sie seltener mit ihren Krediten in Verzug geraten als Männer. Branchenzahlen aus dem Jahr 2006 für 704 Mikrofinanzinstitute (MFIs) mit 52 Millionen Kreditnehmern umfassen sowohl MFIs, die Solidaritätskredite vergeben (99,3 % weibliche Kunden), als auch solche, die Einzelkredite vergeben (51 % weibliche Kunden). Die Ausfallquote bei Solidaritätskrediten lag nach 30 Tagen bei 0,9 % (Einzelkredite: 3,1 %), während 0,3 % der Kredite abgeschrieben wurden (Einzelkredite: 0,9 %). ^{[ 41 ]} Da die Gewinnmargen mit sinkenden Kreditsummen abnehmen, halten viele MFIs das Risiko, Männern Kredite zu gewähren, für zu hoch. Diese Fokussierung auf Frauen wird mitunter in Frage gestellt. Eine kürzlich von der Weltbank veröffentlichte Studie über Kleinstunternehmerinnen aus Sri Lanka ergab jedoch, dass die Kapitalrendite für von Männern geführte Unternehmen (die Hälfte der Stichprobe) durchschnittlich 11 % betrug, während die Rendite für von Frauen geführte Unternehmen bei 0 % oder leicht negativ lag. ^{[ 42 ]}

Die Fokussierung der Mikrofinanzierung auf frauenspezifische Kredite ist umstritten, da behauptet wird, Mikrofinanzierung verbessere den Status von Frauen durch Armutsbekämpfung. Es wird argumentiert, dass Frauen durch die Bereitstellung von Startkapital unabhängig von Männern ihren Lebensunterhalt bestreiten können, was ein nachhaltiges Unternehmenswachstum und letztendliche Selbstversorgung fördere. Diese Behauptung ist jedoch noch nicht substanziell belegt. Zudem ist die Attraktivität von Frauen als potenzielle Investitionsbasis gerade darauf zurückzuführen, dass sie durch soziokulturelle Normen in Bezug auf Gehorsam, familiäre Pflichten, Haushaltsführung und Passivität eingeschränkt sind. ^{[ 43 ]} Die Folge dieser Normen ist, dass Mikrokredite Frauen zwar ermöglichen können, ihren Lebensunterhalt zu sichern, sie aber nicht über gering qualifizierte, schlecht bezahlte und informelle Tätigkeiten hinaus marktorientierte Geschäftspraktiken ausüben können. ^{[ 44 ]} Dies ist teilweise auf mangelnde Akzeptanz in der Gesellschaft zurückzuführen. Dies spiegelt zum Teil die zusätzliche Belastung wider, die Frauen aufgrund der Mikrofinanzierung allein durch die Haushaltsführung tragen müssen; zum Teil aber auch einen Mangel an Schulungen und Aufklärung über geschlechtsspezifische Wirtschaftskonzepte. Insbesondere die veränderten Normen, wonach Frauen weiterhin für die gesamte Hausarbeit und die öffentliche Unterstützung ihrer Familien verantwortlich sind, unabhängig von männlicher Hilfe, erhöhen die Belastungen für ohnehin schon benachteiligte Frauen, anstatt sie zu verringern.

Wenn ein Austausch von Arbeitskräften stattfände oder das Einkommen von Frauen lediglich ergänzend und nicht zwingend für den Haushaltsunterhalt erforderlich wäre, könnte an den Behauptungen über die Gründung langfristiger Unternehmen etwas Wahres dran sein. Unter solchen Bedingungen ist es Frauen jedoch unmöglich, mehr zu tun, als einen bestehenden Kredit abzuzahlen, nur um dann einen neuen aufzunehmen – ein Kreislauf, der dem Kreditgeber zugutekommt, der Kreditnehmerin aber kaum. Diese geschlechtsspezifische Kategorisierung findet sich nicht nur bei institutionellen Kreditgebern wie der Grameen Bank, sondern auch bei direkten Krediten zwischen Privatpersonen über gemeinnützige Crowdfunding-Plattformen wie Kiva wieder. In jüngster Zeit hat die Popularität globaler Online-Kredite gemeinnütziger Organisationen zugenommen, was darauf hindeutet, dass durch die im Rahmen solcher Programme geförderte individuelle Auswahl eine Korrektur der Geschlechternormen erreicht werden könnte. Die Realität ist jedoch noch ungewiss. Studien haben gezeigt, dass die Wahrscheinlichkeit, Frauen – einzeln oder in Gruppen – einen Kredit zu gewähren, um 38 % höher ist als die Wahrscheinlichkeit, Männern einen Kredit zu gewähren. ^{[ 45 ]}

Dies liegt auch an einem allgemeinen Trend, dass zwischenmenschliche Mikrofinanzbeziehungen auf Ähnlichkeit und interner/externer Anerkennung beruhen: Kreditgeber suchen nach Vertrautem und Nachvollziehbarem bei potenziellen Kreditnehmern. Daher erzielen die Betonung von Familie, Bildungs- und Gesundheitszielen sowie gesellschaftlichem Engagement positive Ergebnisse bei potenziellen Geldgebern. ^{[ 46 ]} Leider werden diese Merkmale unverhältnismäßig häufig Frauen zugeschrieben, insbesondere in Entwicklungsländern. Die Folge ist, dass Mikrofinanzierung weiterhin auf restriktiven Geschlechternormen beruht, anstatt diese durch wirtschaftliche Maßnahmen im Sinne grundlegender Veränderungen zu überwinden: Schulungen, Unternehmensführung und Finanzbildung sind allesamt Elemente, die in die Parameter von Krediten für Frauen aufgenommen werden könnten. Solange diese Aspekte nicht zur grundlegenden Lebensrealität von Frauen als benachteiligter Bevölkerungsgruppe in Entwicklungsländern gehören, bleiben sie unerprobt.

• ADA ^{[ 47 ]}
• Khushhali Microfinance Bank Limited Pakistan ^{[ 48 ]}
• FINCA ^{[ 35 ]}
• NWTF ^{[ 49 ]}
• Akhuwat Foundation Pakistan ^{[ 50 ]}
• Alkhidmat Stiftung Pakistan
• Whole Planet Foundation ^{[ 51 ]}
• Kiva ^{[ 52 ]}
• MCPI ^{[ 53 ]}
• Weltbankwesen für Frauen ^{[ 54 ]}
• Sozialhilfe für humanitäre Zwecke – SACH

Einer der Vorteile von Mikrofinanzierung für arme und einkommensschwache Haushalte ist ihre Zugänglichkeit. Banken vergeben heutzutage keine Kredite an Personen mit geringem oder gar keinem Vermögen und sind im Allgemeinen nicht an Kleinkrediten beteiligt, wie sie typischerweise mit Mikrofinanzierung verbunden sind. Mikrofinanzierung basiert auf der Philosophie, dass selbst kleine Kreditbeträge dazu beitragen können, den Kreislauf der Armut zu durchbrechen . Ein weiterer Vorteil der Mikrofinanzierungsinitiative besteht darin, dass sie Chancen eröffnet, beispielsweise durch den Ausbau von Bildung und die Schaffung von Arbeitsplätzen. Familien, die Mikrofinanzierung erhalten, nehmen ihre Kinder seltener aus wirtschaftlichen Gründen von der Schule. Auch im Hinblick auf die Beschäftigung ist die Wahrscheinlichkeit höher, dass Menschen Kleinunternehmen gründen, die zur Schaffung neuer Arbeitsplätze beitragen. Insgesamt zeigen die Vorteile, dass die Mikrofinanzierungsinitiative darauf abzielt, den Lebensstandard in armen Gemeinschaften zu verbessern. ^{[ 17 ]}

Mikrofinanzinitiativen stehen vor zahlreichen sozialen und finanziellen Herausforderungen. So können beispielsweise finanzstärkere und besser gestellte Gemeindemitglieder ärmere oder weniger gebildete Nachbarn betrügen. Dies kann in schlecht organisierten Organisationen absichtlich oder unabsichtlich geschehen. Daher benötigen viele Mikrofinanzinitiativen ein hohes Maß an sozialem Kapital oder Vertrauen, um effektiv arbeiten zu können. Die Sparfähigkeit ärmerer Menschen kann zudem schwanken, da unerwartete Ausgaben Vorrang haben und sie in manchen Wochen kaum oder gar nichts sparen können. Inflationsraten können den Wert von Geldern mindern und somit den Sparer finanziell schädigen, ohne dem Geldeinnehmer zu nutzen. ^{[ 17 ]}

Der Erfolg der Grameen Bank (die mittlerweile über 7 Millionen arme Frauen in Bangladesch betreut) hat die Welt zwar inspiriert, doch die Wiederholung dieses Erfolgs erwies sich als schwierig. In Ländern mit geringerer Bevölkerungsdichte ist es deutlich schwieriger, die Betriebskosten einer Filiale durch die Betreuung von Kunden in der Nähe zu decken. Hans Dieter Seibel, Vorstandsmitglied der Europäischen Mikrofinanzplattform, befürwortet das Gruppenmodell. Dieses Modell (das von vielen Mikrofinanzinstitutionen genutzt wird) sei finanziell sinnvoll, da es die Transaktionskosten reduziere, so Seibel. Mikrofinanzprogramme müssten zudem auf lokalen Mitteln basieren. ^{[ 55 ]}

Arme Menschen leihen sich Geld von informellen Geldverleihern und sparen bei informellen Sammlern. Sie erhalten Kredite und Zuschüsse von Wohltätigkeitsorganisationen . Sie schließen Versicherungen bei staatlichen Unternehmen ab. Sie erhalten Geldtransfers über formelle oder informelle Überweisungsnetzwerke . Es ist nicht einfach, Mikrofinanzierung von ähnlichen Aktivitäten abzugrenzen. Man könnte argumentieren, dass eine Regierung, die staatliche Banken anweist, Einlagenkonten für arme Verbraucher zu eröffnen, ein Geldverleiher, der Wucher betreibt , oder eine Wohltätigkeitsorganisation, die eine Jungrinderzucht betreibt , Mikrofinanzierung betreiben. Die Sicherstellung von Finanzdienstleistungen für arme Menschen gelingt am besten durch den Ausbau des Angebots an Finanzinstitutionen und die Stärkung ihrer Kapazitäten. In den letzten Jahren wurde zudem verstärkt Wert auf die Diversifizierung der Institutionen gelegt, da unterschiedliche Institutionen unterschiedliche Bedürfnisse bedienen.

Einige Grundsätze, die anderthalb Jahrhunderte Entwicklungspraxis zusammenfassen, wurden 2004 von CGAP formuliert und von den Staats- und Regierungschefs der G8 auf dem G8-Gipfel am 10. Juni 2004 bestätigt: ^{[ 8 ]}

1. Arme Menschen benötigen nicht nur Kredite, sondern auch Sparmöglichkeiten, Versicherungen und Geldtransferdienste .
2. Mikrofinanzierung muss für arme Haushalte nützlich sein: Sie muss ihnen helfen, ihr Einkommen zu steigern, Vermögen aufzubauen und/oder sich gegen externe Schocks abzusichern.
3. „Mikrofinanzierung kann sich selbst finanzieren.“ ^{[ 56 ]} Subventionen von Gebern und der Regierung sind knapp und unsicher, daher muss sich Mikrofinanzierung selbst finanzieren, um eine große Anzahl armer Menschen zu erreichen.
4. Mikrofinanzierung bedeutet den Aufbau dauerhafter lokaler Institutionen.
5. Mikrofinanzierung bedeutet auch, die finanziellen Bedürfnisse armer Menschen in das reguläre Finanzsystem eines Landes zu integrieren.
6. „Die Aufgabe der Regierung besteht darin, Finanzdienstleistungen zu ermöglichen, nicht sie anzubieten.“ ^{[ 57 ]}
7. „Gebermittel sollten privates Kapital ergänzen , nicht mit ihm konkurrieren.“ ^{[ 57 ]}
8. „Der Hauptengpass ist der Mangel an leistungsfähigen Institutionen und Managern.“ ^{[ 57 ]} Geber sollten sich auf den Kapazitätsaufbau konzentrieren.
9. Zinsobergrenzen schaden armen Menschen, da sie Mikrofinanzinstitute daran hindern, ihre Kosten zu decken, was das Kreditangebot stark einschränkt.
10. Mikrofinanzinstitutionen sollten ihre Leistung – sowohl finanziell als auch sozial – messen und offenlegen.

Mikrofinanzierung gilt als Instrument der sozioökonomischen Entwicklung und lässt sich klar von Wohltätigkeit unterscheiden. Familien, die mittellos sind oder so arm, dass sie die zur Rückzahlung eines Kredits erforderlichen Mittel voraussichtlich nicht aufbringen können, sollten wohltätige Unterstützung erhalten. Andere sind bei Finanzinstituten besser aufgehoben.

Bislang wurden keine systematischen Bemühungen unternommen, die Verbreitung von Mikrofinanzierungen zu erfassen. Ein erster Anhaltspunkt wurde 2004 durch eine Analyse „alternativer Finanzinstitute“ in Entwicklungsländern geschaffen. ^{[ 58 ]} Die Autoren zählten rund 665 Millionen Kundenkonten bei über 3.000 Institutionen, die Menschen mit geringerem Einkommen als die von Geschäftsbanken bedienten Bevölkerungsgruppen betreuen. Von diesen Konten befanden sich 120 Millionen bei Institutionen, die üblicherweise als Mikrofinanzinstitute gelten. Die unterschiedlichen historischen Wurzeln der Bewegung spiegeln sich jedoch auch in den Konten von Postsparkassen ( 318 Millionen Konten), staatlichen Landwirtschafts- und Entwicklungsbanken (172 Millionen Konten), Finanzgenossenschaften und Kreditgenossenschaften ( 35 Millionen Konten) sowie spezialisierten ländlichen Banken (19 Millionen Konten) wider.

Regional betrachtet war die höchste Konzentration dieser Konten in Indien zu verzeichnen (188 Millionen Konten, entsprechend 18 % der Gesamtbevölkerung). Die niedrigsten Konzentrationen fanden sich in Lateinamerika und der Karibik (14 Millionen Konten, entsprechend 3 % der Gesamtbevölkerung) sowie in Afrika (27 Millionen Konten, entsprechend 4 % der Gesamtbevölkerung, mit der höchsten Verbreitung in Westafrika und dem stärksten Wachstum in Ost- und Südafrika ^{[ 59 ]} ). Angesichts der Tatsache, dass die meisten Bankkunden in den Industrieländern mehrere aktive Konten benötigen, um ihre Finanzen zu regeln, zeigen diese Zahlen, dass die Aufgabe der Mikrofinanzbewegung noch lange nicht abgeschlossen ist.

Nach Art der Dienstleistung betrachtet, überwiegen bei alternativen Finanzinstituten die Sparkonten die Kredite um etwa das Vierfache. Dies ist ein weltweites Muster, das regional kaum variiert. ^{[ 60 ]}

Eine wichtige Quelle für detaillierte Daten zu ausgewählten Mikrofinanzinstitutionen ist das MicroBanking Bulletin , das vom Microfinance Information Exchange herausgegeben wird . Ende 2009 erfasste es 1.084 Mikrofinanzinstitutionen, die 74 Millionen Kreditnehmer (38 Milliarden US-Dollar an ausstehenden Krediten) und 67 Millionen Sparer (23 Milliarden US-Dollar an Einlagen) betreuten. ^{[ 61 ]}

Eine weitere Informationsquelle zum Mikrofinanzumfeld ist das „Global Microscope on the Microfinance Business Environment“ ^{[ 62 ]} , das von der Economist Intelligence Unit (EIU), der Interamerikanischen Entwicklungsbank und anderen Institutionen erstellt wurde. Der Bericht aus dem Jahr 2011 enthält Informationen zum Mikrofinanzumfeld in 55 Ländern, unterteilt in zwei Kategorien: den regulatorischen Rahmen und den institutionellen Rahmen. ^{[ 63 ]} Diese Publikation, auch bekannt als „Mikroskop“, wurde ursprünglich 2007 mit Fokus auf Lateinamerika und die Karibik erstellt, entwickelte sich aber bis 2009 zu einer globalen Studie. ^{[ 64 ]}

Bislang liegen keine Studien vor, die den Umfang oder die Verbreitung informeller Mikrofinanzorganisationen wie ROSCA und informeller Vereinigungen, die Menschen bei der Bewältigung von Kosten wie Hochzeiten, Beerdigungen und Krankheitsfällen unterstützen, aufzeigen. Zahlreiche Fallstudien wurden jedoch veröffentlicht, die darauf hinweisen, dass diese Organisationen, die in der Regel von armen Menschen selbst mit wenig externer Unterstützung konzipiert und verwaltet werden, in den meisten Entwicklungsländern aktiv sind. ^{[ 65 ]}

Hilfe kann in Form von mehr und besser qualifiziertem Personal erfolgen; daher ist eine höhere Ausbildung für Mikrofinanzinstitutionen notwendig. Dies hat, wie Oliver Schmidt beschreibt, an einigen Universitäten bereits begonnen. ^{[ 66 ]}

In den letzten Jahren wurde vermehrt ein besseres Verständnis des Mikrofinanz-Ökosystems gefordert. Praktiker und Forscher hielten es für wichtig, das Ökosystem, in dem Mikrofinanzinstitutionen agieren, zu verstehen, damit die Akteure und Förderer des Marktsystems ihre Ziele im Rahmen der Teilnahme am Ökosystem erreichen können. ^{[ 7 ] [ 67 ]} Die Professoren Debapratim Purkayastha , Trilochan Tripathy und Biswajit Das haben ein Modell für das Ökosystem von Mikrofinanzinstitutionen (MFIs) in Indien entwickelt. Die Forscher kartierten das Ökosystem und stellten fest, dass es sehr komplex ist und zahlreiche Akteure sowie deren Umfeld in komplexen Wechselwirkungen stehen. Dieses Ökosystem-Modell kann von MFIs genutzt werden, um das Mikrofinanz-Ökosystem zu verstehen und Strategien zu entwickeln. Es kann auch anderen Interessengruppen wie Gebern, Investoren, Banken, der Regierung usw. helfen, ihre eigenen Strategien für diesen Sektor zu formulieren. ^{[ 6 ]}

In Kanada und den USA richten sich Mikrofinanzorganisationen an marginalisierte Bevölkerungsgruppen, die keinen Zugang zu herkömmlichen Bankkrediten haben. Knapp 8 % der Amerikaner besitzen kein Bankkonto, was bedeutet, dass rund 9 Millionen Menschen weder ein Bankkonto noch formelle Finanzdienstleistungen in Anspruch nehmen können. ^{[ 68 ]} Die meisten dieser Institutionen sind als gemeinnützige Organisationen strukturiert . ^{[ 69 ]} In den USA werden Mikrokredite als Kredite bis zu 50.000 CAD definiert. ^{[ 70 ]} In Kanada begrenzen die Richtlinien der CRA Mikrofinanzkredite auf maximal 25.000 CAD. ^{[ 71 ]} Die durchschnittliche Höhe eines Mikrofinanzkredits in den USA beträgt 9.732 USD und ist damit zehnmal so hoch wie die durchschnittliche Höhe eines Mikrofinanzkredits in Entwicklungsländern (973 USD). ^{[ 69 ]}

Während alle Mikrofinanzinstitutionen die Steigerung von Einkommen und Beschäftigung anstreben, stehen in Entwicklungsländern die Stärkung der Rolle der Frau, eine verbesserte Ernährung und eine bessere Bildung der Kinder der Kreditnehmer häufig im Fokus. In den USA und Kanada zielt Mikrofinanzierung unter anderem darauf ab, dass Leistungsempfänger aus Sozialprogrammen ausscheiden und ihre Kreditwürdigkeit verbessert wird. In den USA hat Mikrofinanzierung direkt und indirekt Arbeitsplätze geschaffen, da 60 % der Kreditnehmer Mitarbeiter einstellen konnten. ^{[ 72 ]} Berichten zufolge schafft jeder inländische Mikrofinanzkredit 2,4 Arbeitsplätze. ^{[ 73 ]} Diese Unternehmer zahlen Löhne, die im Durchschnitt 25 % über dem Mindestlohn liegen. ^{[ 73 ]} Kleinkredite ermöglichen es Kleinunternehmern schließlich, ihr Geschäft zur Haupteinnahmequelle zu machen. 67 % der Kreditnehmer verzeichnen durch die Teilnahme an bestimmten Mikrokreditprogrammen einen deutlichen Einkommensanstieg. ^{[ 72 ]} Darüber hinaus können diese Unternehmer ihre Wohnsituation verbessern; 70 % geben an, dass sich ihre Wohnverhältnisse verbessert haben. ^{[ 72 ]} Letztendlich gelingt es vielen Kleinunternehmern, die Sozialleistungen in Anspruch nehmen, die staatliche Förderung einzustellen. ^{[ 72 ]}

Ende der 1980er Jahre entstanden in den Vereinigten Staaten Mikrofinanzinstitutionen. Sie bedienten einkommensschwache und marginalisierte Minderheitengemeinschaften . Bis 2007 gab es in den USA 500 Mikrofinanzorganisationen mit einem Kreditkapital von 200 Milliarden Pfund. ^{[ 69 ]}

Es gab drei Schlüsselfaktoren, die das Wachstum des inländischen Mikrofinanzsektors auslösten:

1. Änderung der Sozialpolitik und Fokussierung auf wirtschaftliche Entwicklung und Schaffung von Arbeitsplätzen auf Makroebene.
2. Förderung der Beschäftigung, einschließlich der Selbstständigkeit , als Strategie zur Verbesserung der Lebensbedingungen der Armen.
3. Der Anstieg des Anteils lateinamerikanischer und asiatischer Einwanderer, die aus Gesellschaften stammen, in denen Kleinstunternehmen weit verbreitet sind.

Diese Faktoren boten Anreize für öffentliche und private Förderer, Mikrokreditaktivitäten in den Vereinigten Staaten zu fördern. ^{[ 69 ]}

Mikrofinanzierung in Kanada entstand durch die Entwicklung von Kreditgenossenschaften. Diese Kreditgenossenschaften boten Finanzdienstleistungen für Kanadier an, die keinen Zugang zu traditionellen Finanzdienstleistungen hatten. In Kanada entwickelten sich zwei separate Zweige von Kreditgenossenschaften, um die finanziell benachteiligten Bevölkerungsgruppen zu bedienen. Alphonse Desjardins führte Ende des 20. Jahrhunderts Spar- und Kreditdienstleistungen für die Quebecer ein , die keinen Zugang zu Finanzdienstleistungen hatten. Etwa 30 Jahre später führte Pater Moses Coady Kreditgenossenschaften in Nova Scotia ein . Diese dienten als Vorbild für die modernen Institutionen, die auch heute noch in Kanada existieren. ^{[ 74 ]}

Die Bemühungen, spezifische Mikrofinanzinnovationen wie Solidaritätskredite aus Entwicklungsländern nach Kanada zu übertragen, waren bisher wenig erfolgreich. ^{[ 75 ]}

Ausgewählte Mikrofinanzinstitutionen in Kanada sind:

• Rise Asset Development

Rise wurde 2009 von Sandra Rotman gegründet und ist eine Initiative von Rotman und CAMH, die Kleinunternehmern mit psychischen Erkrankungen und Suchtproblemen Kredite, Leasingverträge und Kreditlinien anbietet.

• Alterna Savings

Alterna entstand 2005 durch den Zusammenschluss der Civil Service Savings and Loan Society und der Metro Credit Union und bietet Kanadiern eine alternative Finanzlösung. Ihre Bankpolitik basiert auf genossenschaftlichen Werten und kompetenter Finanzberatung.

• Zugang zum Gemeinschaftskapitalfonds

ACCESS ist eine in Toronto, Ontario, ansässige kanadische Wohltätigkeitsorganisation, die Unternehmern ohne Sicherheiten oder Kredithistorie dabei hilft, erschwingliche Kleinkredite zu finden.

• Montrealer Gemeinschaftsdarlehensfonds

Der Montreal Community Loan Fund wurde gegründet, um zur Armutsbekämpfung beizutragen und bietet Unternehmern mit niedrigem Einkommen oder Organisationen, die keinen Zugang zu traditionellen Kreditformen haben, leicht zugängliche Kredite und technische Unterstützung für die Gründung oder Erweiterung ihrer Unternehmen.

• Schwung

Momentum nutzt den Ansatz der kommunalen Wirtschaftsförderung , um Menschen in Calgary, die in Armut leben, Chancen zu eröffnen. Momentum unterstützt Einzelpersonen und Familien, die ihre finanzielle Situation verbessern möchten, dabei, ihre Finanzen selbst in die Hand zu nehmen, Computerkenntnisse zu erwerben, eine Anstellung zu finden, Kredite für Unternehmen aufzunehmen und zurückzuzahlen sowie Wohneigentum zu erwerben.

• Vancity

Vancity wurde 1946 gegründet und ist heute die größte englischsprachige Kreditgenossenschaft in Kanada.

Zu den spezifischen Schwierigkeiten in Kanada gehört der Bedarf an Krediten in deutlich höherem Umfang als bei vielen internationalen Mikrofinanzinitiativen. Mikrofinanzierung ist zudem durch die Regeln und Beschränkungen der Geldvergabe eingeschränkt. Beispielsweise begrenzt die kanadische Steuerbehörde (Canada Revenue Agency) die Höhe solcher Kredite auf maximal 25.000 CAD. Daher wenden sich viele Menschen an Banken, um diese Kredite zu erhalten. Darüber hinaus ist Mikrofinanzierung in Kanada gewinnorientiert, was die soziale Entwicklung der Bevölkerung nicht fördert. In benachteiligten oder armen kanadischen Gemeinden sind Banken oft nicht ohne Weiteres für Ein- und Auszahlungen zugänglich. Diese Banken, die für kleine Geldbeträge geringe oder gar keine Zinsen erhoben hätten, werden durch Kreditunternehmen ersetzt. Diese Unternehmen verlangen unter Umständen extrem hohe Zinsen von benachteiligten Gemeindemitgliedern und verstärken so den Teufelskreis der Armut, indem sie vom Leid anderer profitieren. ^{[ 17 ]}

In Kanada konkurriert die Mikrofinanzierung mit Anbietern von Kurzzeitkrediten, die marginalisierte und einkommensschwache Menschen durch extrem hohe, wucherische Zinsen ausnutzen. Gemeinschaften mit geringem Sozialkapital verfügen oft nicht über die nötigen Netzwerke, um Mikrofinanzinitiativen umzusetzen und zu unterstützen, was die Verbreitung von Anbietern von Kurzzeitkrediten begünstigt. Diese Anbieter unterscheiden sich von der traditionellen Mikrofinanzierung dadurch, dass sie weder Kollektivismus noch den Aufbau von Sozialkapital in einkommensschwachen Gemeinschaften fördern, sondern ausschließlich gewinnorientiert arbeiten.

Es gibt mehrere professionelle Netzwerke von Mikrofinanzinstitutionen und Organisationen, die Mikrofinanzierung und finanzielle Inklusion unterstützen.

Das Microfinance Network ist ein Netzwerk von 20 bis 25 der weltweit größten Mikrofinanzinstitutionen in Asien, Afrika, dem Nahen Osten, Europa und Lateinamerika. Das 1993 gegründete Netzwerk unterstützte seine Mitglieder und trug maßgeblich dazu bei, dass viele Branchenführer in ihren größten Märkten nachhaltig und profitabel wirtschaften konnten. Angesichts des bevorstehenden Wandels im Sektor, der durch den Aufstieg digitaler Finanztechnologien und deren zunehmende Konkurrenz zu traditionellen Mikrofinanzinstitutionen gekennzeichnet ist, bietet das Microfinance Network ein Forum für den Austausch über Chancen und Herausforderungen, die sich aus neuen technologischen Innovationen im Bereich der inklusiven Finanzierung ergeben. ^{[ 76 ]} Das Microfinance Network tagt einmal jährlich. Zu den Mitgliedern zählen Al Majmoua, BRAC, BancoSol, Gentera, Kamurj, LAPO und SOGESOL. Verschiedene Telekommunikationsunternehmen in Pakistan haben Mikrofinanzdienstleistungen wie Easy Paisa von Telenor und der Temeer Microfinance Bank, Jazz Cash von Jazz Telecom und Zindigi eingeführt. Diese Dienste umfassen Kreditvergabe, Einzelhandelsdienstleistungen und Online-Geldtransfer. ^{[ 77 ] [ 78 ]}

Die Partnership for Responsible Financial Initiative (PRFI), ehemals bekannt als Microfinance CEO Working Group, ist ein Zusammenschluss führender internationaler Organisationen und ihrer CEOs, die im Bereich Mikrofinanzierung und inklusiver Finanzierung tätig sind. Dazu gehören sowohl Mikrofinanzpraktiker als auch Mikrofinanzförderer. Die PRFI besteht aus zehn Mitgliedern, darunter Accion, die Aga Khan Agency for Microfinance, BRAC, CARE USA, FINCA Impact Finance, die Grameen Foundation, Opportunity International, Pro Mujer, Vision Fund International und Women's World Banking. Durch die Bündelung der Kompetenzen der CEOs und ihrer Führungskräfte setzt sich die PRFI für verantwortungsvolle Finanzdienstleistungen ein und sucht nach Möglichkeiten, den Zugang zu Finanzdienstleistungen für bisher nicht erreichte Bevölkerungsgruppen zu beschleunigen. In diesem Zusammenhang initiierte die PRFI die Smart Campaign als Reaktion auf negative Praktiken in der Mikrofinanzierung, die auf die Misshandlung von Kundinnen und Kunden in bestimmten Märkten hindeuteten. Das Netzwerk setzt sich aus der vierteljährlich tagenden CEO-Arbeitsgruppe und mehreren Unterausschüssen zusammen, die sich mit Kommunikation, sozialer Verantwortung, digitalen Finanzdienstleistungen sowie Rechts- und Personalfragen befassen.

Das Europäische Mikrofinanznetzwerk (EMN) wurde als Reaktion auf zahlreiche rechtliche und politische Hindernisse für den Mikrofinanzsektor in Europa gegründet. Das Netzwerk engagiert sich für eine Vielzahl von Themen im Zusammenhang mit Mikrofinanzierung, Kleinstunternehmen, sozialer und finanzieller Ausgrenzung, Selbstständigkeit und der Schaffung von Arbeitsplätzen. Seine Hauptaktivität ist die Organisation seiner jährlichen Konferenz, die seit 2004 stattfindet. Das EMN hat über 100 Mitglieder.

Das Microfinance Centre (MFC) hat über 100 Mitgliedsorganisationen und ist besonders stark in Osteuropa, auf dem Balkan und in Zentralasien vertreten.

Das Africa Microfinance Network (AFMIN) ist ein Zusammenschluss afrikanischer Mikrofinanznetzwerke. Es entstand aus einer Initiative afrikanischer Mikrofinanzexperten, die nationale Mikrofinanznetzwerke aufbauen und stärken wollten, um gemeinsame Leistungsstandards, institutionelle Kapazitäten und politische Veränderungen zu etablieren. AFMIN wurde im November 2000 offiziell gegründet und hat seinen Sitz in Abidjan (Republik Côte d’Ivoire), wo AFMIN gemäß ivorischem Recht als internationale Nichtregierungsorganisation anerkannt ist. Aufgrund der politischen Unruhen in der Elfenbeinküste verlegte AFMIN seinen Sitz vorübergehend nach Cotonou in Benin. ^{[ 79 ]}

Die in den 1970er-Jahren begonnene Mikrofinanzbewegung hat sich zu einem ganzheitlichen Ansatz für Finanzsysteme entwickelt, der die finanzielle Inklusion aller Menschen zum Ziel hat. Während das Grameen-Modell der Kleinkreditvergabe insbesondere in städtischen und stadtnahen Gebieten sowie bei unternehmerisch tätigen Familien große Erfolge erzielte, verlief die Entwicklung von Finanzdienstleistungen in dünn besiedelten ländlichen Gebieten schleppend. Dies führte weltweit zur Entstehung zahlreicher weiterer Modelle. Die Begriffe haben sich von Mikrokredit über Mikrofinanzierung hin zu finanzieller Inklusion gewandelt. Spezialisierte Mikrofinanzinstitute (MFIs) bauen ihre Dienstleistungen kontinuierlich aus und kooperieren und konkurrieren dabei mit Banken, Kreditgenossenschaften, Anbietern von mobilen Zahlungsdiensten und anderen informellen und formellen genossenschaftlich organisierten Institutionen.

Der neue Ansatz für Finanzsysteme würdigt die Geschichte der Mikrofinanzierung und die Vielfalt der Institutionen, die Menschen mit niedrigem Einkommen in Entwicklungs- und Industrieländern bedienen. Er erkennt die unterschiedlichen Bedürfnisse der ärmsten Bevölkerungsgruppen weltweit an Finanzdienstleistungen und die verschiedenen Lebens- und Arbeitsbedingungen an. Qualität und Angebot an Finanzdienstleistungen sind entscheidend für eine umfassendere finanzielle Inklusion. Zentralbanken und etablierte Banken beteiligen sich zunehmend an Initiativen zur finanziellen Inklusion, dennoch sind weltweit etwa 35–40 % der Erwachsenen vom formellen Bankensystem ausgeschlossen, und viele weitere haben nur unzureichenden Zugang zu Bankdienstleistungen. Mobile Geldverwaltung und digitale Finanzdienstleistungen verändern den Zugang zu Finanzdienstleistungen, dennoch bestehen weiterhin erhebliche Hürden zwischen wirtschaftlich benachteiligten Bevölkerungsgruppen und dem Bankensystem.

Informelle Finanzdienstleister

Dazu gehören Geldverleiher, Pfandleiher , Sparkassen, Geldverwahrer , ROSCAs, ASCAs und Lebensmittelhändler. Sie bieten ihre Dienste weiterhin an, weil sie sich gut kennen und in derselben Gegend leben. Sie verstehen die finanzielle Situation ihrer Kunden und können daher sehr flexible, bequeme und schnelle Dienstleistungen anbieten. Diese Dienstleistungen können jedoch auch teuer sein, und die Auswahl an Finanzprodukten ist begrenzt und oft kurzfristig. Informelle Dienstleistungen im Bereich Sparen sind zudem riskant; viele Menschen verlieren ihr Geld.

Mitgliedergeführte Organisationen

Dazu gehören Selbsthilfegruppen , Dorfsparkassen (VSLAs), Kreditgenossenschaften , CVECAs und eine Vielzahl anderer mitgliedergeführter, informeller oder formeller Finanzinstitute. Informelle Gruppen sind, wie ihre traditionelleren Pendants, in der Regel klein und lokal verankert. Dadurch verfügen sie über gute Kenntnisse der finanziellen Verhältnisse ihrer Mitglieder und können Komfort und Flexibilität bieten. Da sie von armen Menschen geleitet werden, sind ihre Betriebskosten niedrig. Oft benötigen sie keine Regulierung und Aufsicht, es sei denn, sie wachsen und formalisieren sich durch den Zusammenschluss zu Dachverbänden zweiter oder dritter Ebene. Sind sie nicht gut vorbereitet, können sie von einigen einflussreichen Führungskräften vereinnahmt werden, und die Mitglieder laufen Gefahr, ihre Ersparnisse zu verlieren. Die Erfahrung zeigt jedoch, dass diese informellen, aber disziplinierten Gruppen sehr nachhaltig sind und auch nach 20–25 Jahren noch bestehen. Die Formalisierung als Genossenschaft oder Kreditgenossenschaft kann die Anbindung an das Bankensystem für komplexere Finanzprodukte und zusätzliches Kreditkapital erleichtern; sie erfordert jedoch eine starke Führung und entsprechende Strukturen. Diese Modelle erfreuen sich in vielen ländlichen Regionen von Ländern in Asien, Afrika und Lateinamerika großer Beliebtheit und dienen als Plattform für eine stärkere finanzielle Inklusion.

NGOs

Die Microcredit Summit Campaign zählte Ende 2006 3.316 dieser Mikrofinanzinstitute (MFIs) und Nichtregierungsorganisationen (NGOs) , die Kredite an rund 133 Millionen Kunden vergaben. ^{[ 80 ]} Angeführt von der Grameen Bank und BRAC in Bangladesch , Prodem in Bolivien , Opportunity International und FINCA International mit Hauptsitz in Washington, D.C., haben sich diese NGOs in den letzten drei Jahrzehnten in der gesamten Entwicklungswelt verbreitet; andere, wie der Gamelan Council , betreuen größere Regionen. Sie haben bewährte Banktechniken wie Solidaritätskredite , Dorfbanken und mobiles Banking eingesetzt , um Hürden bei der Versorgung armer Bevölkerungsgruppen zu überwinden. Da die Vorstände jedoch nicht unbedingt die Interessen ihrer Kapitalgeber oder ihrer Kunden vertreten, können ihre Führungsstrukturen fragil sein, und sie können zu abhängig von externen Gebern werden.

Formelle Finanzinstitutionen

Neben Geschäftsbanken zählen dazu auch staatliche Banken, landwirtschaftliche Entwicklungsbanken, Sparkassen, ländliche Banken und Nichtbanken-Finanzinstitute. Sie unterliegen der Regulierung und Aufsicht, bieten ein breiteres Spektrum an Finanzdienstleistungen und verfügen über ein Filialnetz, das sich landesweit und international erstrecken kann. Allerdings zögern sie bisher, soziale Aufgaben zu übernehmen, und aufgrund ihrer hohen Betriebskosten können sie oft keine Dienstleistungen für arme oder abgelegene Bevölkerungsgruppen anbieten. Die zunehmende Nutzung alternativer Daten im Kreditscoring, wie beispielsweise Handelskreditdaten, steigert das Interesse von Geschäftsbanken an Mikrofinanzierung. ^{[ 81 ]}

Automatisierte Kredite

Automatisierte Kredite umfassen Point-of-Sale-Kredite, die von Finanztechnologieunternehmen wie Affirm, Klarna, Afterpay und Quadpay angeboten werden. Diese „Jetzt kaufen, später zahlen“-Dienste beschleunigen die Automatisierung des Finanzsektors. Point-of-Sale-Kredite sind in Online-Shops integriert und bieten Verbrauchern die Möglichkeit, einen Kredit in Höhe des Produktpreises aufzunehmen und diesen in Raten zurückzuzahlen. Diese Anbieter von „Jetzt kaufen, später zahlen“-Krediten erzielen Gewinne entweder durch hohe Mahngebühren ^{[ 82 ]} oder hohe Zinssätze ^{[ 83 ]} , die oft über dem durchschnittlichen Jahreszins einer Kreditkarte liegen. Bei der Beantragung eines Kredits erfassen diese Unternehmen Kundendaten ^{[ 83 ]} , darunter Zahlungshistorie, Aktivitäten in sozialen Medien, Einkommen, Bildungsstand und frühere Käufe. Unabhängig davon, ob der Verbraucher die Kreditbedingungen akzeptiert oder nicht, haben diese Fintech-Unternehmen Zugriff auf diese Informationen. Viele von ihnen geben an, die Daten ^{[ 84 ]} an den Händler zurückzuverkaufen.

Diese Dienstleistungen zielen häufig auf marginalisierte Gruppen wie Menschen mit niedrigem Einkommen ab ^{[ 85 ]} , da 60 % der Nutzer zwischen 18 und 34 Jahre alt sind und 40 % weniger als 40.000 US-Dollar verdienen. Dadurch geraten junge Konsumenten durch die einfache Kreditaufnahme in einen Schuldenkreislauf. Dies verstärkt riskantes Konsumverhalten und führt dazu, dass jeder sechste Kreditnehmer ^{[ 85 ]} seine Zahlungen an diese Point-of-Sale-Kreditanbieter nicht mehr leisten kann. Darüber hinaus profitieren die Unternehmen auf Kosten der Verbraucher und stellen die Angebote in der Werbung daher als harmlos dar. Tatsächlich kann dies jedoch die Kreditwürdigkeit der Verbraucher beeinträchtigen, indem die Daten an eine Kreditauskunftei gemeldet werden, sie in die Schuldenfalle treiben und dem Händler Zugriff auf die Kundendaten gewähren. So entsteht ein Teufelskreis der Ungerechtigkeit ^{[ 86 ] .}

Viele gefährdete Verbraucher stammen aus einkommensschwachen Familien und verstehen irreführende Geschäftspraktiken aufgrund mangelnder digitaler Kompetenzen nicht. ^{[ 86 ]} Gangadharan (2015) untersucht diese Ungleichheiten und stellt fest, dass „marginalisierte Nutzer verschiedenen Formen des Profilings ausgesetzt sind (z. B. durch Unternehmen, Regierungen oder andere Akteure), die ahnungslose Nutzer sowohl absichtlich als auch unabsichtlich zu schädlichen Zwecken ins Visier nehmen.“ Darüber hinaus können selbst ausgefüllte Antragsformulare ohne Absenden die Informationen an den Server senden und dem Unternehmen so Zugriff darauf gewähren. Viele marginalisierte Nutzer rechnen jedoch mit einem Mangel an Datenschutz , da Unternehmen Profiling betreiben , und bezeichnen dies als „Preis für die Internetnutzung“. ^{[ 86 ]} Viele fühlen sich von Markt und Gesellschaft als „ Bürger zweiter Klasse “ behandelt und diskriminiert . ^{[ 86 ]} Eine 2015 vom Data & Society Research Institute durchgeführte Studie zu den Technologieerfahrungen von 3.000 Erwachsenen ergab zudem, dass „52 % der befragten Verbraucher aus der einkommensschwächsten Gruppe angaben, nicht zu wissen, welche Informationen über sie gesammelt werden oder wie diese verwendet werden.“ ^{[ 87 ]}

Mit angemessener Regulierung und Aufsicht kann jede dieser institutionellen Arten einen wichtigen Beitrag zur Lösung des Mikrofinanzproblems leisten. So werden beispielsweise Anstrengungen unternommen, Selbsthilfegruppen mit Geschäftsbanken zu vernetzen, mitgliedergeführte Organisationen miteinander zu verbinden, um Skaleneffekte zu erzielen , und die Bemühungen von Geschäftsbanken zu unterstützen, ihr Filialnetz durch die Integration von Mobile-Banking- und E-Payment-Technologien zu erweitern.

Brigit Helms unterscheidet in ihrem Buch „Access for All: Building Inclusive Financial Systems“ vier allgemeine Kategorien von Mikrofinanzanbietern und plädiert für eine proaktive Strategie der Zusammenarbeit mit allen Anbietern, um sie bei der Erreichung der Ziele der Mikrofinanzbewegung zu unterstützen. ^{[ 88 ]}

Aufgrund der einseitigen Fokussierung auf Kredite zulasten von Mikrosparen sowie des Wunsches, westliche Investoren in den Mikrokreditsektor einzubinden, haben sich Peer-to-Peer -Plattformen entwickelt, um die Verfügbarkeit von Mikrokrediten durch Einzelkreditgeber in den Industrieländern zu erweitern. Neue Plattformen, die Kreditgeber mit Kleinstunternehmern verbinden ( Peer-to-Peer-Sponsoren ), entstehen im Internet (beispielsweise MYC4 , Kiva, Zidisha, myELEN, Opportunity International und die Microloan Foundation ). Ein weiterer webbasierter Mikrokreditgeber, United Prosperity, nutzt eine Variante des üblichen Mikrokreditmodells: Bei United Prosperity stellt der Mikrokreditgeber einer lokalen Bank eine Garantie, die dem Kleinstunternehmer dann den doppelten Betrag als Kredit zurückerstattet. Im Jahr 2009 war die US-amerikanische Non-Profit-Organisation Zidisha die erste Peer-to-Peer-Mikrokreditplattform, die Kreditgeber und Kreditnehmer direkt über internationale Grenzen hinweg ohne lokale Vermittler verband. ^{[ 89 ]}

Das über Kivas Peer-to-Peer-Plattform abgewickelte Volumen belief sich im November 2009 auf rund 100 Millionen US-Dollar (Kiva vermittelt monatlich Kredite in Höhe von etwa 5 Millionen US-Dollar). Demgegenüber wurde der Bedarf an Mikrokrediten Ende 2006 auf rund 250 Milliarden US-Dollar geschätzt. ^{[ 90 ]} Die meisten Experten sind sich einig, dass diese Mittel lokal in den Ländern beschafft werden müssen, in denen Mikrokredite vergeben werden, um Transaktionskosten und Wechselkursrisiken zu reduzieren.

Es gab Probleme mit der Offenlegung von Informationen auf Peer-to-Peer-Plattformen. Einige gaben die Zinssätze ihrer Kreditnehmer mithilfe der Pauschalzinsmethode anstelle des üblichen banküblichen Jahreszinssatzes an . ^{[ 91 ]} Die Verwendung von Pauschalzinsen, die bei regulierten Finanzinstituten in entwickelten Ländern verboten ist, kann einzelne Kreditgeber irreführen und sie glauben lassen, ihre Kreditnehmer zahlten einen niedrigeren Zinssatz als tatsächlich. Im Sommer 2017 erschien im Rahmen eines gemeinsamen Projekts der Zentralbank Russlands und Yandex ein spezielles Häkchen (ein grüner Kreis mit einem Haken und dem Textfeld „ Реестр ЦБ РФ “ – Staatliches Mikrofinanzinstitutionsregister) in den Suchergebnissen der Yandex-Suchmaschine. Dieses kennzeichnete die Nutzer als Mikrofinanzinstitutionen und informierte sie darüber, dass die Finanzdienstleistungen des Unternehmens auf der entsprechenden Website angeboten werden. ^{[ 92 ]}

Blockchain -Mikrokredite bezeichnen die Nutzung von Open-Source -Systemen für verteilte Ledger und Smart Contracts zur Vergabe und Verwaltung von Kleinkrediten ohne traditionelle Finanzintermediäre . Das Modell wird häufig im Kontext von dezentraler Finanzierung (DeFi) oder Mikrokrediten diskutiert und als Möglichkeit vorgeschlagen, Transaktionskosten zu senken, die Transparenz zu erhöhen und den Zugang zu Krediten in unterversorgten Gemeinschaften und Ländern mit geringem oder keinem Bankzugang zu erweitern . ^{[ 93 ]}

Es gibt einige soziale Interventionen, die mit Mikrofinanzierung kombiniert wurden, um das Bewusstsein für HIV/AIDS zu schärfen . Beispiele hierfür sind die Initiative „Intervention with Microfinance for AIDS and Gender Equity“ (IMAGE), die Mikrofinanzierung mit dem Programm „Sisters-for-Life“ verbindet. Dieses partizipative Programm klärt über verschiedene Geschlechterrollen, geschlechtsspezifische Gewalt und HIV/AIDS-Infektionen auf, um die Kommunikations- und Führungsfähigkeiten von Frauen zu stärken. ^{[ 94 ]} Das Programm „Sisters-for-Life“ ist zweiphasig: Phase eins umfasst zehn einstündige Schulungen mit einer/einem Moderator/in. In Phase zwei wird innerhalb der Gruppe eine/r Leiter/in ausgewählt, weiter geschult und anschließend befähigt, einen Aktionsplan in ihrem/seinem jeweiligen Zentrum umzusetzen.

Mikrofinanzierung wurde auch mit betriebswirtschaftlicher Ausbildung und anderen Gesundheitsmaßnahmen kombiniert. ^{[ 95 ]} Ein Projekt von Innovations for Poverty Action in Peru ergab, dass Kreditnehmer, die im Rahmen ihrer Kreditgruppentreffen per Zufallsauswahl Finanzschulungen erhielten, höhere Gewinne erzielten, obwohl der Anteil derjenigen, die über geschäftliche Probleme berichteten, nicht sank. ^{[ 96 ]} Pro Mujer, eine Nichtregierungsorganisation (NGO) mit Aktivitäten in fünf lateinamerikanischen Ländern, kombiniert Mikrofinanzierung und Gesundheitsversorgung. Dieser Ansatz zeigt, dass Mikrofinanzierung nicht nur Unternehmen zum Erfolg verhelfen, sondern auch die menschliche Entwicklung und soziale Sicherheit fördern kann. Pro Mujer verfolgt einen „One-Stop-Shop“-Ansatz: In einem Gebäude finden die Klienten Finanzdienstleistungen, betriebswirtschaftliche Schulungen, Beratung zur Stärkung der Eigenverantwortung und Gesundheitsleistungen. ^{[ 97 ]}

Laut dem Technologieanalysten David Garrity haben Mikrofinanzierung und mobile Finanzdienstleistungen (MFS) marginalisierten Bevölkerungsgruppen Zugang zu grundlegenden Finanzdienstleistungen verschafft, darunter Sparprogramme und Versicherungspolicen. ^{[ 98 ]}

Die meisten Kritikpunkte an Mikrofinanzierung richten sich eigentlich gegen Mikrokredite selbst. Im Fokus stehen die Auswirkungen auf die Armut, die Höhe der Zinssätze, hohe Gewinne, Überschuldung und Selbstmorde. Weitere Kritikpunkte betreffen die Rolle ausländischer Geber und die Arbeitsbedingungen in Unternehmen, die mit Mikrofinanzinstitutionen verbunden sind, insbesondere in Bangladesch.

Die Auswirkungen von Mikrokrediten sind umstritten. Befürworter argumentieren, dass sie durch höhere Beschäftigung und höhere Einkommen die Armut verringern. Dies soll zu besserer Ernährung und besserer Bildung der Kinder der Kreditnehmer führen. Manche behaupten, Mikrokredite stärkten die Position von Frauen. In den USA und Kanada wird argumentiert, dass Mikrokredite den Empfängern helfen, sich aus Sozialhilfeprogrammen zu befreien.

Kritiker bemängeln, dass Mikrokredite die Einkommen nicht erhöht, sondern arme Haushalte in eine Schuldenfalle getrieben und in manchen Fällen sogar zu Selbstmorden geführt haben. Sie fügen hinzu, dass das Geld aus den Krediten oft für langlebige Konsumgüter oder Konsumzwecke anstatt für produktive Investitionen verwendet wird, dass es Frauen nicht stärkt und dass es weder die Gesundheitsversorgung noch die Bildung verbessert. Da der Zugang zu Mikrokrediten weit verbreitet ist, neigen Kreditnehmer dazu, mehrere Kredite von verschiedenen Unternehmen aufzunehmen, was die Rückzahlung der Schulden nahezu unmöglich macht. ^{[ 99 ]} Infolge dieser tragischen Ereignisse haben sich Mikrofinanzinstitute in Indien auf eine Zinsobergrenze von 15 Prozent geeinigt. ^{[ 100 ]} Dies ist wichtig, da Mikrokreditnehmer dadurch eine höhere Sicherheit bei der Rückzahlung ihrer Kredite und ein geringeres Ausfallrisiko haben.

Zu den unbeabsichtigten Folgen von Mikrofinanzierung gehört die informelle Vermittlung: Einige unternehmerisch tätige Kreditnehmer fungieren als informelle Vermittler zwischen Mikrofinanzinitiativen und ärmeren Kleinstunternehmern. Diejenigen, die leichter Zugang zu Mikrofinanzierungen erhalten, teilen die Kredite in kleinere Darlehen an noch ärmere Kreditnehmer auf. Die informelle Vermittlung reicht von Gelegenheitsvermittlern am positiven oder unproblematischen Ende des Spektrums bis hin zu skrupellosen Kredithaien am professionellen und mitunter kriminellen Ende. ^{[ 101 ]}

Mikrokredite wurden auch dafür kritisiert, dass sie zu Marktsättigung führen und problematisch wettbewerbsorientierte statt kooperative Geschäftsgemeinschaften fördern. ^{[ 102 ] [ 103 ]} Der durch die Gründung neuer, mikrokreditfinanzierter Unternehmen entstehende Angebotsüberschuss kann für kleine Volkswirtschaften schwer zu verkraften sein. Die Inhaber von Kleinstunternehmen in solchen Gemeinschaften verfügen oft nur über begrenzte Qualifikationen und Ressourcen. Dies kann aufgrund der geringen Vielfalt an Produkten und Dienstleistungen zu einem Nachahmungsphänomen unter Kleinunternehmen führen. ^{[ 102 ]} Die hohe Anzahl von Anbietern ähnlicher Produkte und Dienstleistungen kann dazu führen, dass neue Unternehmer einem ruinösen Wettbewerb ausgesetzt sind, da die Nachfrage nicht proportional zum Angebot gewachsen ist. ^{[ 103 ]}

Der Begriff „Mission Drift“ beschreibt das Phänomen, dass Mikrofinanzinstitute (MFIs) zunehmend versuchen, Kunden mit höherem Einkommen als ihre ursprüngliche Kundschaft, vorwiegend arme Familien, anzusprechen. Roy Mersland und R. Øystein Strøm weisen in ihrer Forschung zu Mission Drift darauf hin, dass diese Selektionsverzerrung nicht nur durch eine Erhöhung der durchschnittlichen Kredithöhe bedingt sein kann, wodurch auch finanziell stärkere Personen Kredite erhalten, sondern auch durch die jeweilige Kreditvergabemethodik des MFI, den Hauptmarkt oder sogar geschlechtsspezifische Verzerrungen als weitere Indikatoren für Mission Drift. ^{[ 104 ]} Folglich führt diese selektive Finanzierung zu geringeren Risiken und Kosten für das Unternehmen.

Die Ökonominnen Beatriz Armendáriz und Ariane Szafarz argumentieren jedoch, dass dieses Phänomen nicht allein durch Kostenminimierung bedingt ist. Sie führen es auf das Zusammenspiel von Unternehmensmission, Kostenunterschieden zwischen armen und nicht bankfähigen, wohlhabenden Kunden sowie regionalen Besonderheiten der heterogenen Kundschaft zurück. ^{[ 105 ]} In jedem Fall führt dieses Problem der selektiven Kreditvergabe zu einem ethischen Dilemma: Einerseits besteht ein wirtschaftlicher Grund für das Unternehmen, Kredite nur an Personen zu vergeben, die die Kriterien erfüllen; andererseits besteht die ethische Verantwortung, armen Menschen durch Kapitalbereitstellung den Ausstieg aus der Armut zu ermöglichen.

Auch die Rolle der Geber wurde hinterfragt. CGAP merkte kürzlich an: „Ein Großteil der von ihnen ausgegebenen Gelder ist wirkungslos, entweder weil sie in erfolglosen und oft komplizierten Finanzierungsmechanismen (z. B. einer staatlichen Dachorganisation) stecken bleiben oder an Partner gehen, die nicht für ihre Leistungen zur Rechenschaft gezogen werden. In einigen Fällen haben schlecht konzipierte Programme die Entwicklung inklusiver Finanzsysteme verlangsamt, indem sie Märkte verzerrten und inländische Wirtschaftsinitiativen mit billigem oder kostenlosem Geld verdrängten.“ ^{[ 106 ]}

Mikrofinanzinstitute wurden auch dafür kritisiert, nicht ausreichend Verantwortung für die Arbeitsbedingungen armer Haushalte zu übernehmen, insbesondere wenn Kreditnehmer zu Quasi-Lohnarbeitern werden und Kunsthandwerk oder landwirtschaftliche Produkte über eine von den Mikrofinanzinstitutionen kontrollierte Organisation verkaufen. Das Bestreben der Mikrofinanzinstitutionen, ihren Kreditnehmern zu einer Diversifizierung und Einkommenssteigerung zu verhelfen, hat diese Art von Beziehung in mehreren Ländern, allen voran im Rahmen der BRAC-Initiative, begünstigt. Kritiker bemängeln, dass es in diesen Fällen kaum oder gar keine Regeln oder Standards für Arbeitszeiten, Urlaub, Arbeitsbedingungen, Sicherheit oder Kinderarbeit gibt und nur wenige Kontrollmechanismen existieren, um Missstände zu beheben. ^{[ 107 ]} Einige dieser Bedenken wurden von Gewerkschaften und Befürwortern sozial verantwortlicher Investitionen aufgegriffen .

In Nigeria wurden Betrugsfälle gemeldet. Dubiose Banken versprachen ihren Kunden exorbitante Zinsen. Diese Banken wurden kurz nach den Einzahlungen der Kunden geschlossen, und deren Einlagen waren verloren. Beamte der nigerianischen Einlagensicherung (NDIC) warnten Kunden vor sogenannten „Wunderbanken“. ^{[ 108 ]} Eine Initiative, die Menschen davon abhalten soll, Geld bei solchen Banken einzuzahlen, ist die Miniserie „E go better“, die vor den Praktiken dieser Banken warnt. ^{[ 109 ]}

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• USAID-Portal zur Ergebnisberichterstattung für Mikrofinanzprojekte (MRR), archiviert am 4. März 2016 im Internetarchiv (Wayback Machine).